“像我们这种家庭作坊起步的小企业，过去从未在银行贷过款。自从中信银行创立‘种子基金’后，我们成了最早的受惠者之一。”

　　日前，浙江海宁鼎浩纺织有限公司总经理宋亚杰和笔者说起中信银行的“种子基金”，充满感激之情。据悉，该公司从中信银行获得首批授信贷款300万元，去年9月到期归还后，中信银行又及时给公司授信贷款250万元。至今贷款运用正常，每月利息按时支付，从未发生逾期、欠息。

　　深有同感的还有海宁市宏强纺织有限公司法定代表人许一平：“‘种子基金’模式融资最大的好处在于帮助微小企业进入银行融资门槛，而且贷款靠得牢，办贷又快，符合微小企业的融资需求。只要守信用，企业发展需要的贷款是有保证的。”

　　当地资金作“种子”

　　银行授信做“乘法”

　　破解微小企业融资难，必须解决两方面难题：一是微小企业本身信用体系不健全，担保体系不完备，进不了银行融资门槛；二是微小企业财务制度不规范、信息不对称、资金流向不确定，难以与银行信贷审核标准对接，也让银行难以控制风险。为此，中信银行杭州分行多年来一直在探求一种适合微小企业的融资模式：既能缓解微小企业融资难，又能严控信贷风险，实现银企双赢。

　　2007年9月，该行创立微小企业“种子基金”融资模式：以当地政府和企业提供适量资金做“种子基金”，中信银行再按8~10倍配比授信规模。凡加入种子基金的微小企业，在授信规模内的贷款由种子基金担保，同时可追加其他抵质押、企业保证等担保方式。当企业达到一定规模或该基金不能满足其融资需求时，中信银行就会提供其他金融产品及服务给予重点支持。

　　为了使这一模式稳步推进，在海宁市政府的支持下，该行选择了农村经济实力较雄厚、微小企业较集中的许村镇永福村进行试点，并签订了中信银行海宁支行、海宁永福村经济合作社、相关微小企业的三方协议。按协议规定，由永福村经济合作社出资50万元，作为“种子基金”牵头单位，相关企业按照需贷款金额的20%出资共同组成具有500万元规模的“种子基金”，以永福村经济合作社的名义在中信海宁支行开立保证金账户，实行封闭运用，专款专用。“种子基金”对贷款企业的贷款本息及费用等同时提供担保，即在贷款企业未能按时归还贷款本息时，由“种子基金”牵头单位先行代偿，再由“种子基金”牵头单位负责向贷款人和担保人足额追偿，所追回的本息仍存入“种子基金”账户内，不得挪用，以维护“种子基金”。支行对加入“种子基金”的企业，贷款额度原则上按不得超过其交纳基金数的5倍（含）掌握，且应有其他两个或两个以上会员连带担保，此种担保只限于两次。

　　镇、村全力配合

　　试点运作获成功

　　在海宁市许村镇政府和永福村的全力配合支持下，“种子基金”试点启动顺畅，给那些信息不对称、有效抵押物不足、财务报表不规范等难以从银行融资的微小企业，重新燃起了银行融资的希望。

　　海宁市许村镇永福村家庭纺织企业发达，现有家纺企业1000多家。中信银行海宁支行在调查摸底基础上决定对首批9家优质家纺小企业尝试“种子基金”模式融资，当年授信2250万元，去年9月贷款到期后继续授信1830万元，基本上满足了这些企业的生产经营资金需求。

　　海宁市宏强纺织有限公司就是一个典型。该公司经过家庭作坊的原始积累，到2006年6月以50万元人民币注册成立了公司，主要生产装饰布、沙发布、窗帘布和床上用品。由于无法在商业银行贷款，企业发展步履维艰。自从有了“种子基金”这一全新融资模式后，公司当年就从中信银行得到授信200万元，贷款到期后，中信银行又及时授信150万元。公司的生产发展加快， 2007年销售收入只有558万元，去年虽然受金融危机的影响，但公司销售仍然达1057万元，利润总额92.48万元。今年公司发展态势依然趋好。

　　“种子基金”的扶持，使得一些发展前景较好的微小企业不断壮大，中信银行就将这些企业及时转成正常授信客户。浙江三星皮业有限公司，中信银行向其初次授信200万元时，年销售额才700万元左右。去年该企业实现年销售额2亿多元，成为海宁皮革服装的龙头企业，还荣获了全国“十大衣王”的称号。目前海宁市许村镇永福村家纺企业前30强中，有25家成为中信银行授信支持的重点客户。

　　从近两年运作来看，以“种子基金”模式贷款的企业生产、销售正常，信用良好，银行信贷资金运用安全，本息按时回归，至今未出现不良。小企业“种子基金”融资模式的首次成功运作，为股份制商业银行支持农村微小企业发展提供了一个新样本。

　　（吕志强 张凌志 周震东）